반도체의 질주는 단순한 회복을 넘어 새로운 역사를 쓰고 있습니다. 지난 3월 한 달 동안에만 328억 달러가 넘는 반도체를 팔았는데, 이는 월간 기준으로 사상 최대 기록입니다. 한 달 전인 2월에 세웠던 기록을 불과 한 달 만에 77억 달러 이상 갈아치운 셈이죠. 여기서 한 가지 생각해볼 점은, 이러한 성장이 반짝 효과가 아니라 4월까지 고스란히 이어지고 있다는 사실입니다.

지금 같은 호황의 배경에는 '인공지능(AI)'이라는 거대한 파도가 있습니다. 전 세계 빅테크 기업들이 AI 서비스를 고도화하기 위해 앞다퉈 데이터 센터를 짓고 있는데, 여기에 들어가는 고대역폭 메모리(HBM) 같은 비싼 반도체들이 없어서 못 팔 정도입니다. 여기에 환율 상황도 수출 기업들에게는 유리하게 돌아가고 있습니다. 현재 원/달러 환율이 1,500원 선에 육박하고 있는데, 이는 달러로 물건을 팔아 원화로 환전할 때 이익이 훨씬 커진다는 뜻이죠.

하지만 우리가 마냥 웃을 수만은 없는 이유도 있습니다. 환율이 높다는 건 우리가 해외에서 에너지를 사올 때도 그만큼 더 많은 돈을 내야 한다는 뜻이기 때문이죠. 실제로 최근 WTI 원유 가격이 배럴당 100달러를 넘어서며 에너지 수입 부담이 커지고 있습니다. 수출로 많이 벌어도, 기름값으로 나가는 돈이 만만치 않은 상황입니다.

반도체의 질주는 단순한 회복을 넘어 새로운 역사를 쓰고 있습니다. 지난 3월 한 달 동안에만 328억 달러가 넘는 반도체를 팔았는데, 이는 월간 기준으로 사상 최대 기록입니다. 한 달 전인 2월에 세웠던 기록을 불과 한 달 만에 77억 달러 이상 갈아치운 셈이죠. 여기서 한 가지 생각해볼 점은, 이러한 성장이 반짝 효과가 아니라 4월까지 고스란히 이어지고 있다는 사실입니다.

지금 같은 호황의 배경에는 '인공지능(AI)'이라는 거대한 파도가 있습니다. 전 세계 빅테크 기업들이 AI 서비스를 고도화하기 위해 앞다퉈 데이터 센터를 짓고 있는데, 여기에 들어가는 고대역폭 메모리(HBM) 같은 비싼 반도체들이 없어서 못 팔 정도입니다. 여기에 환율 상황도 수출 기업들에게는 유리하게 돌아가고 있습니다. 현재 원/달러 환율이 1,500원 선에 육박하고 있는데, 이는 달러로 물건을 팔아 원화로 환전할 때 이익이 훨씬 커진다는 뜻이죠.

하지만 우리가 마냥 웃을 수만은 없는 이유도 있습니다. 환율이 높다는 건 우리가 해외에서 에너지를 사올 때도 그만큼 더 많은 돈을 내야 한다는 뜻이기 때문이죠. 실제로 최근 WTI 원유 가격이 배럴당 100달러를 넘어서며 에너지 수입 부담이 커지고 있습니다. 수출로 많이 벌어도, 기름값으로 나가는 돈이 만만치 않은 상황입니다.